圖表6：2020年以來(lái)部分省市推進(jìn)首個(gè)建筑垃圾處理項(xiàng)目概況
資料來(lái)源：各地方網(wǎng)站、韋伯咨詢
2021年10月，全國(guó)建筑垃圾處理中標(biāo)項(xiàng)目數(shù)量為21項(xiàng)，總投資金額為29.56億元。同比來(lái)看，項(xiàng)目數(shù)量增長(zhǎng)75%，投資金額增長(zhǎng)593.9%；環(huán)比來(lái)看，項(xiàng)目數(shù)量降低4.5%，投資金額增長(zhǎng)777.2%。2021年1-10月，全國(guó)建筑垃圾處理中標(biāo)項(xiàng)目合計(jì)311項(xiàng)，總投資金額一共103.56億元。
圖表7：2021年1-10月建筑垃圾處理項(xiàng)目中標(biāo)金額及數(shù)量（億元，個(gè)）
資料來(lái)源：中國(guó)環(huán)境保護(hù)產(chǎn)業(yè)協(xié)會(huì)、韋伯咨詢
五、建筑垃圾可“變廢為寶”，潛在市場(chǎng)規(guī)模超千億
建筑垃圾作為一種可再生利用的資源，經(jīng)過(guò)分揀、剔除或粉碎后，可轉(zhuǎn)化為再生粗（細(xì)）骨料、再生粉體、冗余土等再生材料，利用再生材料又可制備成再生混凝土和砂漿、免燒再生制品等資源化利用產(chǎn)品。
圖表8：建筑垃圾及再生制品主要類別
資料來(lái)源：韋伯咨詢
中國(guó)是世界上每年新建建筑量最大國(guó)，近年來(lái)，隨著城市化步伐的不斷加快，加上大量市政建設(shè)項(xiàng)目開(kāi)工，產(chǎn)生了大量建筑渣土。因此，我國(guó)產(chǎn)生的龐大建筑垃圾具有巨大的回收利用價(jià)值。
根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局統(tǒng)計(jì)發(fā)布的數(shù)據(jù)，韋伯咨詢預(yù)計(jì)：2020年工程垃圾的產(chǎn)量約為4.48-11.96億噸；拆除垃圾的產(chǎn)量約為14.87-24.17億噸；裝修垃圾產(chǎn)生量約為2.47-4.94億噸。假設(shè)以30-60元/噸為基準(zhǔn)進(jìn)行市場(chǎng)空間的測(cè)算，2020年我國(guó)建筑垃圾處理市場(chǎng)空間測(cè)算約為654-2464億元。
圖表9：2020年我國(guó)建筑垃圾處理市場(chǎng)空間測(cè)算
資料來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局、韋伯咨詢
六、行業(yè)集中度較低，大企業(yè)不斷涌入建筑垃圾處理市場(chǎng)
當(dāng)前，我國(guó)建筑垃圾處理行業(yè)的主要壁壘包括政策壁壘、區(qū)域壁壘以及資金壁壘等。未取得特許經(jīng)營(yíng)的企業(yè)無(wú)法開(kāi)展建筑垃圾的運(yùn)輸及處理業(yè)務(wù)，跨省市或者一定區(qū)域的運(yùn)輸也受到嚴(yán)格監(jiān)管和相應(yīng)的限制，建筑垃圾處理設(shè)備單價(jià)較高，生產(chǎn)線的投資相對(duì)較高。
此外，建筑垃圾處理行業(yè)須經(jīng)過(guò)長(zhǎng)時(shí)間選址及環(huán)境評(píng)級(jí)，存在較高行業(yè)壁壘，導(dǎo)致中國(guó)建筑垃圾處理市場(chǎng)集中度低。目前行業(yè)中體量最大的鄭州鼎盛、上海山美以及黃埔再生等企業(yè)市場(chǎng)占有率均未超過(guò)10%。
伴隨著政策的不斷推進(jìn)，建筑垃圾項(xiàng)目市場(chǎng)也逐漸活躍。比如早在2018至2019年間，上海環(huán)境就新簽嘉定、松江項(xiàng)目，涉及建筑垃圾業(yè)務(wù)投資額達(dá)11.57億元，截止到2020年底，兩個(gè)項(xiàng)目均已完工。
2020年以來(lái)，多家社會(huì)資本涌入建筑垃圾市場(chǎng)，成功簽下大單。具體包括維爾利以及中國(guó)光大國(guó)際等上市公司，以及其他大中型民營(yíng)企業(yè)。
圖表10：2020年以來(lái)建筑垃圾處理重大中標(biāo)項(xiàng)目概況
資料來(lái)源：中國(guó)招標(biāo)網(wǎng)、韋伯咨詢
七、建筑垃圾再生利用潛力巨大，細(xì)分領(lǐng)域投資價(jià)值凸顯
建筑垃圾處理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈主要可分為上游建筑施工、中游建筑垃圾運(yùn)輸、建筑垃圾處理設(shè)備制造和下游建筑垃圾回收、再生制品銷售等幾個(gè)環(huán)節(jié)。從廢棄垃圾到再生制品的轉(zhuǎn)變，是整個(gè)建筑垃圾產(chǎn)業(yè)能持續(xù)發(fā)展并壯大的關(guān)鍵，與此相關(guān)的細(xì)分領(lǐng)域投資機(jī)會(huì)也逐漸顯現(xiàn)。
目前中國(guó)建筑垃圾回收產(chǎn)品正被越來(lái)越廣泛的運(yùn)用于裝配式建筑中。如六安市自2015年獲批安徽省建筑產(chǎn)業(yè)現(xiàn)代化綜合試點(diǎn)城市以來(lái)，已開(kāi)展的裝配式建筑項(xiàng)目所使用的回收混凝土再生骨料由加工建筑垃圾得到，價(jià)格比天然砂石料低10%，且粘聚性、和易性、流動(dòng)性均優(yōu)于天然砂石。此外，項(xiàng)目中采用的回收磚亦利用破碎、篩分后的建筑垃圾、水泥加工得到，磚塊強(qiáng)度高于國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)的20%，且制造價(jià)格明顯低于黏土磚，有效降低建筑成本。
在國(guó)家宏觀政策扶持、行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)體系日臻完善和行業(yè)技術(shù)水平持續(xù)革新等利好因素的推動(dòng)下，中國(guó)裝配式建筑市場(chǎng)規(guī)模將保持穩(wěn)定增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。2016-2020年我國(guó)新建裝配式建筑面積逐年增長(zhǎng)，2020年全國(guó)新開(kāi)工裝配式建筑達(dá)6.3億平方米，同比增長(zhǎng)50%，占新建建筑面積的比例約為20.5%，完成了《“十三五”裝配式建筑行動(dòng)方案》確定的到2020年達(dá)到15%以上的工作目標(biāo)。裝配式建筑規(guī)模的擴(kuò)大有望帶動(dòng)建筑垃圾回收處理產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。
圖表11：2016-2020年全國(guó)裝配式建筑面積及其增速（億平米，%）
資料來(lái)源：住建部、韋伯咨詢
近幾年，砂石短缺，砂價(jià)高漲，在國(guó)家對(duì)建筑垃圾資源化的支持下，再生骨料關(guān)注度迅速攀升。建筑垃圾生產(chǎn)為骨料的轉(zhuǎn)化率可達(dá)85%，1噸的建筑垃圾可產(chǎn)生0.85噸的再生骨料、0.01噸廢鋼，其余為其他垃圾。再生骨料的銷售價(jià)格約為天然砂石材料售價(jià)的60%左右，能夠有效降低40%以上的建筑成本，在成本上占有很大優(yōu)勢(shì)。
圖表12：近十年砂石骨料價(jià)格走勢(shì)（元/噸）
資料來(lái)源：中國(guó)砂石協(xié)會(huì)、韋伯咨詢
2021年3月，國(guó)家發(fā)展改革委等十部門聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于“十四五”大宗固體廢棄物綜合利用的指導(dǎo)意見(jiàn)》指出：加強(qiáng)建筑垃圾分類處理和回收利用，規(guī)范建筑垃圾堆存、中轉(zhuǎn)和資源化利用場(chǎng)所建設(shè)和運(yùn)營(yíng)，推動(dòng)建筑垃圾綜合利用產(chǎn)品應(yīng)用。鼓勵(lì)建筑垃圾再生骨料及制品在建筑工程和道路工程中的應(yīng)用，以及將建筑垃圾用于土方平衡、林業(yè)用土、環(huán)境治理、燒結(jié)制品及回填等，不斷提高利用質(zhì)量、擴(kuò)大資源化利用規(guī)模。這將大大推動(dòng)建筑固廢資源化制備再生骨料產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。
